投资策略与个股推荐
在5G创新初期即19年,我们判断行业整体估值有望见底回升,其后则进入量价齐升驱动的业绩释放期。从细分行业投资时钟来看,2018-2019年5G无线侧率先布局,2019年将进入5G智能手机及终端迭代元年,预计换机周期大大缩短,2020-2023 年将开启新一轮换机潮。围绕无线侧及终端侧5G技术创新的细分领域将迎来渗透率快速提升,包括新型天线、高频高速材料/PCB、射频前端、3D-sensing、FPC及类载板等。
对于5G应用,我们看好高清大屏、VR/AR、智能汽车等核心应用,重点看好高密度LED、柔性显示、光学、半导体等细分方向,推荐三安光电、TCL集团、水晶光电、闻泰科技等。
5G升级过程中,国产替代是重要支撑,我们长期看好大陆电子产业升级,高端面板、核心芯片、高端装备等领域有望持续受益国产替代加速,重点推荐卓胜微、三安光电、韦尔股份、闻泰科技、顺络电子等。
版权提示:智研咨询倡导尊重与保护知识产权,对有明确来源的内容注明出处。如发现本站文章存在版权、稿酬或其它问题,烦请联系我们,我们将及时与您沟通处理。联系方式:gaojian@chyxx.com、010-60343812。
保险行业点评:防风险与促发展并举 健康险、养老险、车险等方面均将有政策出台
保险 2024-09-30
房地产行业研究周报:一线限购若宽松 看好哪些公司?
房地产 2024-09-30
航空行业周报:三重催化叠加 继续看多航空
航空 2024-09-29
小金属行业动态报告:钼需求持续旺盛 看好四季度价格表现
小金属 2024-09-29
电动两轮车行业点评:越南两轮车展会开启 品牌出海正当时
电动两轮车 2024-09-27
人形机器人系列专题之减速器:国产品牌有望迎来产业升级机遇
减速器 2024-09-27