羽绒羽毛

摘要：羽绒羽毛主要应用于羽绒服装、羽绒寝具等羽绒制品领域，随着全球羽绒制品消费升级，下游市场需求持续增长，2022年我国羽绒羽毛进口数量为2.5万吨，出口数量达4.84万吨，进口金额为1.79亿美元，出口金额达8.8亿美元；2023年我国羽绒羽毛进口数量上涨至3.17万吨，出口数量下降至3.66万吨，进口金额上涨至2.15亿美元，出口金额下降至6.72亿美元。目前我国羽绒羽毛生产加工行业已经形成了规模化的羽绒产业聚集区。羽绒羽毛生产加工厂商相对集中，主要分布在浙江萧山、广东吴川、广西贵港、安徽六安、安徽无为、河南台前等地及其周边地区。

一、定义及分类

羽绒羽毛指生长在水禽类动物（鹅、鸭）腋下、腹部羽绒和羽毛的统称，属于上游鹅鸭肉食品工业副产品的综合利用，是下游羽绒制品的填充料。根据国家标准，绒子含量≥50%的称为羽绒，绒子含量＜50%的称为羽毛。羽绒羽毛主要分为鸭绒与鹅绒以及鸭毛与鹅毛，具体分类如下：

二、商业模式

1、采购模式

羽绒羽毛生产加工企业采购主要包括原材料采购、能源采购和设备采购等，其中原材料主要为向供应商采购原料绒。羽绒羽毛生产加工企业根据销售订单、生产计划、库存储备、原材料市场价格趋势等因素制定原材料采购需求，并根据采购需求不定期向供应商进行询价、比价，进而选定供应商并签订采购合同，执行原材料采购。

2、生产模式

羽绒羽毛生产加工企业主要生产高规格羽绒产品，主要工序包括水洗、分毛、拼堆等。原料绒经过水洗、分毛等工序制成半成品，系几种特定规格的羽绒材料，羽绒羽毛生产加工企业一般综合考虑发货计划、库存储备等情况，对半成品安排备货生产。半成品经过拼堆等工序制成羽绒产品，羽绒羽毛生产加工企业通常根据客户需求及客户指定的技术标准组织生产。

3、销售模式

羽绒羽毛生产企业销售模式主要采用直销模式，客户类型主要为品牌商和代工厂。销售模式主要为：客户与公司签订销售合同，相关货物运至客户或客户指定工厂。销售价格系参考市场价格，通过客户询价、企业报价、协商定价等流程，经市场化商业谈判确定。还存在以下模式：品牌商与羽绒羽毛生产企业签订合作框架协议，约定采购的羽绒产品总量、不同规格羽绒产品的价格、产品质量要求等相关内容，还可能根据协议向羽绒羽毛生产企业支付备料支持金。之后品牌商指定代工厂根据品牌商指令在合作框架协议的基础上与羽绒羽毛生产企业签订销售合同，羽绒羽毛生产企业向代工厂发货并收取款项。

三、行业政策

1、主管部门及监管体制

羽绒羽毛行业的主管部门包括国家发展和改革委员会、工业和信息化部和国家市场监督管理总局。国家发展和改革委员会主要负责组织拟订综合性产业政策，协调行业发展规划和重大政策衔接，指导羽绒羽毛行业结构调整和投资综合管理。工业和信息化部主要负责研究拟订信息化发展战略、方针政策和总体规划；拟订羽绒羽毛行业的法律、法规，发布行政规章；组织制定本行业的技术政策、体制和标准等，对行业的发展进行宏观调控。国家市场监督管理总局主要负责市场综合监督管理，起草市场监督管理有关法律法规草案，制定有关规章、政策、标准，拟订并组织实施有关规划，建立市场主体信息公示和共享机制，规范和维护市场秩序。

羽绒羽毛行业自律组织为中国羽绒工业协会。中国羽绒工业协会在政府职能转变的情况下，承担着原属于工商领域或国家机关所承担的部分职能。作为政府与企业的纽带和桥梁，在羽绒羽毛行业发展的规划、市场导向方面，在国家和行业标准的制修订方面，在国际羽绒制品贸易纠纷的解决方面都发挥着重要作用。

2、相关政策

国家对羽绒羽毛生产加工行业出台了一系列政策予以鼓励和扶持，如《羽绒服装》（GB/T 14272-2021）该标准规定了羽绒服装的术语和定义、要求、检测方法、检验分类规则等，适用于以羽绒为主要填充物生产的各种服装。羽绒羽毛生产加工属于禽业养殖屠宰废弃物处理和资源化利用，是循环经济发展模式的行业代表，《“十四五”循环经济发展规划》的发布，进一步推动羽绒羽毛生产加工行业的发展。《进一步提高产品、工程和服务质量行动方案（2022—2025年）》提出，大力推动羽绒制品等领域产品质量分级，促使行业整体的生产和质量控制水平得以提升，有助于淘汰落后产能，促进羽绒羽毛生产加工行业健康有序发展。

四、发展历程

我国羽绒羽毛行业经历了四个发展阶段，20世纪50年代以前为初创阶段，生产过程逐渐由手工劳动转为半机械化生产，生产效率有了明显提高。20世纪50年代-80年代末为初步发展阶段，羽绒羽毛加工由半机械化逐步实现机械化和自动化。20世纪90年代-2010年为快速发展阶段，国产羽绒洗涤设备在借鉴仿照进口设备的基础上逐步改进，到21世纪初才真正达到行业高速发展时期，设备自动化程度逐步提高。2010年至今为全面规范化阶段，羽绒羽毛行业国家标准、行业标准等不断完善，规范化发展取得长足进步。

五、行业壁垒

1、生产工艺与检测技术壁垒

下游羽绒服装、羽绒寝具等制品领域的国家标准、行业标准不断升级，对羽绒羽毛材料中绒子含量、蓬松度、清洁度、耗氧量、残脂率、APEO含量等指标要求不断提升。在下游消费升级的背景下，消费者对羽绒制品时尚性及功能性体验诉求不断的提升，在保暖的同时要做到轻薄，对羽绒制品的绒子含量和蓬松度都有较高的要求，这些都对羽绒羽毛产品的质量、生产工艺和检测技术提出更高的要求。

羽绒羽毛材料的生产工艺和检测技术并非一蹴而就，行业内领先企业无不是在长期的生产经营实践中，结合国家标准和客户企业标准等情况，逐步改进提升生产工艺和检测技术，做到稳定、快速、持续输出符合要求的羽绒羽毛产品。行业内的生产工艺，大到生产环节的安排，小到每批次水洗的时长、投料的多少、洗涤辅料的投入剂量等，均是在一批行业内长期从业者的经验累积和不断探索下向更成熟的方向发展；行业内的检测技术，也是在长期检测实践中，通过人员素质水平不断培养、规范化水平的运作等，达到市场要求。这些日积月累的生产工艺和检测技术、水平熟练的生产与检测人员对市场新入者构成进入壁垒。

2、环保要求与投入壁垒

近年来随着《固定污染源排污许可分类管理名录（2019年版）》《排污许可证申请与核发技术规范羽毛（绒）加工工业》《关于加快建立健全绿色低碳循环发展经济体系的指导意见》等法律、法规的出台，羽绒羽毛生产加工行业的环保要求和运行标准不断提高。环保监管的完善升级促使行业内企业通过改进清洁生产工艺、加大环保投入等方式满足环保需要。

环保设施的投入是行业内企业开展业务的重要基础设施。羽绒羽毛加工过程中水洗工序产生的富含有机物的废水，需要通过废水处理系统进行无害化处理后方能符合排放或继续使用标准。行业内领先企业自建中水循环回用处理系统，该系统的良好运行不仅可以有效处理废水、使生产符合环保要求，更可以节约用水、降低生产成本，该系统在设计建造、日常运行维护等方面需要持续不断的投入。除了环保设施投入外，行业内企业也需要不断提升清洁生产工艺以满足不断提升的监管要求，在源头上降低污染物的产生量。

3、资金实力壁垒

从事羽绒羽毛生产加工行业对资金实力要求较高：一方面，存货储备的需要。羽绒羽毛具有多规格、多种类的特点，为了满足向客户及时供货、保证兑现交期，也为了一定程度上规避原材料价格大幅波动的风险，规模化生产企业需要具备足够规模的存货，才能满足下游客户多样化的需求；且羽绒羽毛价值高，因此要求行业企业具备一定的资金实力来储备存货。另一方面，营运资金的需要。羽绒羽毛加工行业对下游客户的收款周期相对较长；对上游供应商的付款周期相对较短，收付款周期的不匹配导致本行业需要较大的营运资金需求。存货储备、营运资金的投入，加上环保、厂房等设施设备的投入，对市场的新进入者形成资金实力壁垒。

4、客户认可壁垒

羽绒产品对下游客户重要性较高，因此客户对羽绒供应商的综合要求较高。羽绒产品的质量直接决定了羽绒服装、羽绒寝具等制品的质量，且羽绒产品价值较高，羽绒材料成本占羽绒服装的成本比例达45%左右，因此羽绒产品是下游客户的重要原材料。下游客户对供应商的选择通常需要综合考察供应商的产品质量、生产规模、技术研发与检测能力、品牌形象等多方面因素，因此进入下游客户，尤其是知名品牌客户的采购体系需要经历一定时间的考察。已经进入客户采购体系、取得客户认可并保证供货质量的供应商一般会与客户形成稳定的合作关系，尤其是知名品牌客户一般不会频繁更换主要供应商。

六、产业链

1、行业产业链分析

羽绒羽毛行业产业链上游主要为水禽养殖及屠宰行业，作为鸭鹅养殖及屠宰业的副产品，我国的羽绒原料较为充足。产业链中游为羽绒羽毛的生产加工。产业链下游主要为羽绒制品。中国羽绒羽毛行业产业链如下图所示：

羽绒羽毛行业产业链

水禽养殖及屠宰

温氏食品集团股份有限公司

广东壹号食品股份有限公司

江苏立华牧业股份有限公司

河南华英农业发展股份有限公司

上游

安徽古麒绒材股份有限公司

柳桥集团有限公司

河南华英农业发展股份有限公司

六安市海洋羽毛有限公司

中游

羽绒制品

下游

从上游来看，中国是世界上鸭、鹅养殖量最大的国家，作为鸭鹅养殖及屠宰业的副产品，中国的羽绒原料较为充足，占据全球大部分份额，丰富的羽绒原料为中国羽绒行业提供了得天独厚的发展优势和升级空间。上游的规模化养殖保证了羽绒羽毛行业原料供应的稳定。羽绒羽毛行业上游为水禽养殖及屠宰业，水禽养殖数量直接影响原毛供应量和羽绒羽毛材料的成本。规模化养殖相比于小规模散养，具有生产效率高、标准化程度高、便于管理等优点，水禽养殖及屠宰规模化为羽绒羽毛生产加工提供了充分、优质的原毛供应。

从下游来看，随着全球羽绒制品消费升级，下游市场需求持续增长，不断扩大羽绒羽毛生产加工行业的市场空间；此外，下游行业对高品质羽绒羽毛材料需求的提升对羽绒羽毛生产加工行业的生产工艺、产品品质和研发检测能力提出了更高的要求。随着下游需求的增长，羽绒羽毛行业市场规模将逐渐扩大。

2、行业领先企业分析

（1）安徽古麒绒材股份有限公司

古麒绒材自2017年以来聚焦于高规格羽绒产品的研发、生产和销售，主要经营羽绒精加工环节，向以粗加工为主的企业采购原料绒，主要生产不同规格、不同种类的羽绒产品。古麒绒材参与了《羽绒羽毛》《羽绒羽毛检验方法》国家标准的制定，古麒绒材也是羽绒羽毛生产加工行业中唯一一家参与了《羽绒服装》新国家标准制定的企业。近年来，古麒绒材羽绒羽毛业务营业收入逐年增加，2022年羽绒羽毛业务营业收入达到6.56亿元。

（2）河南华英农业发展股份有限公司

河南华英农业发展股份有限公司成立于2002年1月。华英农业的主营业务为种鸭/鸡养殖、孵化、禽苗销售、饲料生产、商品鸭/鸡屠宰加工、冻品销售、熟食、羽绒及羽绒制品生产和销售，杭州华英新塘羽绒制品有限公司是华英农业的控股子公司，主营业务为羽绒羽毛及羽绒制品。从企业营收来看，2021年华英农业营业收入为31.92亿元，到2022年华英农业营业收入下降至28.98亿元。2023年1-9月，华英农业营业收入为26.57亿元，同比增长18.96%。

七、行业现状

随着下游羽绒服装、寝具等羽绒制品行业市场规模的增长，羽绒羽毛生产加工行业市场规模保持持续稳定增长。受气候、消费水平以及追求高舒适度、天然、低碳、时尚生活的影响，羽绒服装、羽绒寝具等制品在发达国家和地区受到欢迎，随着国内消费升级趋势不断深入，高标准羽绒制品的国内需求也持续增长。近年来，我国羽绒羽毛行业进出口数量呈波动态势。2022年我国羽绒羽毛进口数量为2.5万吨，出口数量达4.84万吨，进口金额为1.79亿美元，出口金额达8.8亿美元；2023年我国羽绒羽毛进口数量上涨至3.17万吨，出口数量下降至3.66万吨，进口金额上涨至2.15亿美元，出口金额下降至6.72亿美元。

注：海关统计口径包括填充用羽毛；羽绒（海关编码：05051000）以及带羽毛或羽绒的鸟皮等，羽毛、羽绒及其制品（海关编码：67010000）。

八、发展因素

1、机遇

（1）国家产业政策的支持

产业政策的支持对羽绒羽毛生产加工行业的发展具有指导意义。《中华人民共和国国民经济和社会发展第十四个五年规划和2035年远景目标纲要》作为指导我国未来一段时间国民经济和社会发展的纲领性文件，提出壮大节能环保、清洁生产、清洁能源、生态环境、基础设施绿色升级、绿色服务等产业，制定2030年前碳排放达峰行动方案。在这一纲领性文件的指引下，行业内领先企业将持续注重研发清洁生产技术、加强环保投入，满足清洁生产和国家绿色转型发展的要求，形成有序竞争、高质量快速发展的局面。

（2）羽绒制品市场需求的持续增长提升行业市场空间

国内羽绒制品居民消费市场普及率低，市场潜力巨大。羽绒羽毛是兼具“轻、柔、暖”三大特点的天然、环保的功能性保暖材料，随着人民生活水平及对羽绒制品认识的不断提高，以及羽绒制品功能和品质的不断提升，羽绒制品的普及率将逐步提高，羽绒羽毛产品市场需求将相应地不断提升，市场规模将持续扩大。特别是在消费升级的背景下，消费者对羽绒制品时尚性及功能性体验诉求不断提升，在保暖的同时要做到轻薄，消费需求的变化使得高规格羽绒产品成为未来市场需求的重点。

（3）行业标准的不断完善带动产业规范水平提升

近年来中国羽绒工业协会积极推动行业标准化建设工作，行业标准不断升级。目前中国羽绒羽毛行业标准体系较为完善，并逐渐与国际接轨，为羽绒羽毛行业健康发展提供强有力的标准支撑。尤其是《羽绒服装》国家标准完成修订并于2022年4月实施，使得羽绒制品标准和羽绒羽毛材料标准趋于统一，上下游企业更好对接，对于行业规范发展具有重要意义。

2、挑战

（1）专业人才的短缺

羽绒羽毛生产加工行业对生产工艺改进、产品检测等具有较高的要求，对研发检测人才和掌握核心生产工艺的人才需求较高，目前国内羽绒羽毛生产加工相关人才数量短缺、人员专业知识存在不足，直接影响了羽绒羽毛产品生产工艺的改进和检测水平的提高，成为限制羽绒羽毛生产加工行业发展的重要因素。

（2）资金实力的制约

由于存货储备需要、营运资金需要，以及投资相应的环保系统、生产设备、检测设备的要求，从事羽绒羽毛加工业务的企业需具备较高的资金实力。目前，羽绒羽毛行业内企业资金实力的相对不足是行业规模扩大和集中度提升的瓶颈之一。未来，随着羽绒羽毛行业内企业对接资本市场，获得更多金融支持，这一情况将得以改善。

（3）假冒伪劣产品泛滥

假冒伪劣产品在羽绒羽毛行业中是一个严重的问题。这些产品通常使用低质量的羽毛或羽绒，甚至可能掺杂其他物质，以次充好。这种做法不仅欺骗了消费者，还对整个行业的声誉和信任造成了损害。此外，假冒伪劣产品的流通还会破坏市场的公平竞争环境。由于这些产品通常以十分低的价格出售，将会扰乱市场价格体系，使得正规厂商难以维持合理的利润空间。长期下去，这可能导致优质产品生产商退出市场，进而影响整个行业的健康发展。

九、竞争格局

目前我国羽绒羽毛生产加工行业已经形成了规模化的羽绒产业聚集区。羽绒羽毛生产加工厂商相对集中，主要分布在浙江萧山、广东吴川、广西贵港、安徽六安、安徽无为、河南台前等地及其周边地区。目前全球羽绒羽毛材料的产能集中于我国，中国羽绒羽毛材料的年产量约为40万吨以上，占全球绝大部分市场份额，每年我国有大量的羽绒羽毛材料、羽绒制品出口，我国的羽绒行业在世界上占有重要地位。我国羽绒羽毛行业企业竞争梯队中，处于第一梯队的有柳桥集团以及华英农业等。第二梯队企业有古麒绒材、海洋羽毛以及东隆家纺等企业。第三梯队则为其他中小学羽绒羽毛生产加工企业。

十、发展趋势

随着消费者对环保和动物权益的关注度不断提高，企业将更加重视动物福利，推动人道养殖和采集方法的普及；同时，伦理采购将成为行业的重要标准，企业将积极寻求符合伦理和动物福利标准的原材料供应商，并加强供应链的透明度和可追溯性。随着科技的飞速发展，我国羽绒羽毛行业正经历着重大的技术创新，一方面，企业正在研发更为先进的清洗和消毒技术，以确保羽绒产品的卫生安全；另一方面，新材料和新技术的应用也在不断推动产品的性能提升。随着消费者对品质和品牌的追求不断提升，企业纷纷加强品牌建设，提升产品品质和设计水平，以满足市场需求。同时，高端化也是企业提升自身形象和市场地位的重要途径。通过研发高品质、高性能的羽绒产品，企业可以吸引更多的高端消费者，进一步提升品牌价值和市场影响力。