摘要：2022年我国水牛奶产量约为289.5万吨，位居世界第三，2015-2022年，我国水牛奶产量在全球奶产量中的比重分别为由2.49%降低到2.02%。目前我国水牛奶的发展受到优质种源引进限制、奶源不足，行业发展不规范等客观因素的制约，行业整体发展较为缓慢，国内奶水牛品种单产远低于印度、巴基斯坦，整体生产效能偏低、奶源供应不足。

一、综述

水牛奶与人们熟知的乳用牛（常见的是黑白花奶牛）产的奶不同，它是一种品质优良、口感香醇的特色奶，具有产量低、营养价值高的特点。水牛奶乳汁浓厚、色泽纯白，清香无膻气，口味醇厚，目前国内外利用水牛奶加工制成的乳制品有巴氏奶、酸奶、软凝奶、奶油、奶酪、炼乳等，广西、广东民间还利用水牛奶制成别有特色和风味的双皮奶、姜汁奶、木瓜汁奶、菠萝汁奶等产品。

二、行业政策

随着水牛奶行业内的企业不断加大品牌建设力度，并借助“大数据”等新一代信息技术进行线上线下双渠道推广布局，水牛奶逐渐为消费者认知，市场需求不断扩大。我国水牛的养殖地区主要集中在南方，其中广西和云南的水牛业发展较好，同时产出的水牛奶的产量和品质也较高，近年来，广西地方政府对水牛奶产业的扶持力度也不断增加，力争将水牛奶业打造成广西具有竞争力的地方优势特色农业产业。2022年以来，广西人民政府发布了《广西支持水牛奶业发展若干措施》等政策，为水牛奶行业的进一步快速发展提供了动力和保障。

三、行业壁垒

1、法规壁垒

根据工信部与发改委颁布的《乳制品工业产业政策（2009年修订）》规定：“项目建设实行核准制，按照《政府核准的投资项目目录》执行。进入乳制品工业的出资人必须具有稳定可控的奶源基地，经济实力和抗风险能力强，管理经验丰富，信誉好，社会责任感强；乳制品工业发展要实现规模经济，突出起始规模。”与此同时，有关部门对乳制品加工企业食品安全监管标准的提高、对新进入市场的乳品企业在检验设备的投入要求，也增加了进入的难度。这都提高了酸奶行业进入市场的门槛，对拟进入酸奶行业的企业形成了法规壁垒。

2、品牌壁垒

水牛奶行业属于乳制品行业中的一个细分行业，如乳制品行业类似，水牛奶产品的品牌获得消费者的认可是长期且投入较高的一个过程。目前市场上水牛奶种类繁多，产品同质化严重，消费者对市场中已有的品牌形成了认同感，新进入者不得不进行大量投入以宣传新品牌，同时进行技术创新，实现产品差异化，才能最终树立自己的品牌形象，让倾向于购买已有品牌产品的消费者转变态度。这一过程需要较长时间的市场培育，且由于市场的不确定性因素导致风险较高。因此，消费者对于产品品牌的认知度，构成了乳制品行业的品牌壁垒。

3、渠道壁垒

新进入者除了推出产品，还需要构建通往消费者的渠道。在这方面，新进入者往往存在一定劣势，比如最初很难获得经销商的信任、必须支付更昂贵的代价；进入商超的货架必须以打折、促销等方式才可能获得允许，加重了进入成本。另一方面，做水牛奶，首先需要对原奶进行巴氏杀菌，而巴氏杀菌奶其独特的全程冷链运输、保存的渠道体系，需要水牛奶企业具备一定资本和技术实力来保障实施。上述因素一并构成了进入水牛奶行业的渠道壁垒。

四、产业链

水牛奶产业链上游涵盖奶源供应、中游乳制品加工和下游的销售渠道等。上游奶源供应主要包括牧草种植、饲料加工、水牛奶养殖、原奶生产等；中游为水牛奶加工，将上游原材料加工为白奶、酸奶、奶酪等各类乳制品后向下游出售；下游主要包括大卖场、超市、杂货店、便利店以及电商平台等各类销售渠道。水牛奶生乳鲜活易腐，需要及时冷却、收集、储运和加工，因此乳业产业链各环节之间联系紧密，是一体化程度要求较高的产业。同时它从第一产业（农牧业）朝第二产业（食品加工业）和第三产业（分销、物流）纵向延伸，其链条长、环节多，任何一个环节出现问题，都会影响整体产业链的效率、质量与安全，影响到行业的发展，并最终可能影响到消费者的安全。

水牛奶行业产业链

牧草种植

山东大地牧草科技有限公司

东营澳亚现代牧场有限公司

内蒙古旭一牧业有限公司

阜南中羊牧业有限公司

赤峰澳亚现代牧场有限公司

内蒙古赛科星牧业有限公司

饲料加工

河北凯威饲料加工股份有限公司

河北玖兴农牧发展有限公司

内蒙古牧泉元兴饲料有限责任公司

保定伟昌饲料加工有限公司

上海光明饲料有限公司

通威股份有限公司

水奶牛养殖

上游

皇氏集团股份有限公司

广西桂牛水牛乳业股份有限公司

广西百菲乳业股份有限公司

广西石埠乳业有限责任公司

中游

大卖场

超市

杂货店

便利店

下游

五、行业现状

近年来，水牛奶异军突起，以其丰富的营养、优质的口感广受消费者青睐，全球水牛奶产业稳步发展，水牛奶已成为普通牛奶之外的全球第二大奶源。据联合国粮食及农业组织（FAO）数据，2022年全球水牛奶产量约为14357.3万吨，其中我国水牛奶产量约为289.5万吨，位居世界第三，2015-2022年，我国水牛奶产量在全球奶产量中的比重分别为由2.49%降低到2.02%。目前我国水牛奶的发展受到优质种源引进限制、奶源不足，行业发展不规范等客观因素的制约，行业整体发展较为缓慢，国内奶水牛品种单产远低于印度、巴基斯坦，整体生产效能偏低、奶源供应不足。

2015-2022年全球及中国水牛奶产量情况

六、发展因素

1、有利因素

（1）国家产业政策对行业的支持

首先，我国政府高度重视“三农”问题，近年来中央一号文件都将“三农”作为首要关注问题，具体包括农民增收、提高农业综合生产力、新农村建设等方面。而通过乳制品工业带动，大力发展奶牛养殖及牧草种植业，对农村富余劳动力的有效平稳转移、广辟增收渠道、拓展增收空间、建设现代化农业具有重要意义。因此，奶业在服务“三农”、改善民生、扩大就业等方面发挥着重要作用。其次，我国各级政府都高度关注奶业发展，把发展奶业放在重要位置，并不断加大政策落实和资金扶持力度。近年来先后出台了《奶业整顿和振兴规划纲要》《国务院关于促进奶业持续健康发展的意见》《关于推进奶业振兴保障乳品质量安全的意见》《乳制品质量安全提升行动方案》《“十四五”奶业竞争力提升行动方案》对完善奶业监管体系，提升乳制品企业产品质量及品牌形象，促进水牛奶的规模化养殖发挥了重要作用。

（2）人均乳制品消费量仍有较大提升空间

尽管我国近年乳制品消费总量跻身世界前列，增速趋缓，但我国乳制品人均消费量与世界平均水平仍有较大差距。根据我国农业农村部数据，目前我国人均乳制品消费量仅为世界平均水平的1/3，是发展中国家的1/2，奶业发达国家的1/7。据此，随着国家政策对全面振兴奶业的大力倡导、消费者观念的转变及乳制品消费习惯的培养，我国乳制品行业消费量仍有较大的增长空间。随着消费结构的进一步升级，消费者对乳制品带来的营养和健康需求不断上升，逐步从“温饱型”向“品质型”跨越，消费者对乳制品消费品质和种类的要求不断提高，对无公害的有机乳制品认可度不断增加，将为水牛奶行业带来发展机遇。

（3）行业发展更加规范、健康

近年来，为贯彻落实《国务院关于促进奶业持续健康发展的意见》，促使乳制品加工行业迅速走出危机，进入更加规范、健康发展的良性轨道，我国政府及监管部门积极进行行业整顿，不断加大奶业监管力度。主要表现在制定完善了关于生鲜乳生产收购和食品安全的法律法规，出台了奶业整顿和振兴规划，修订了乳制品工业产业政策，制定了66项食品安全国家标准，出台了奶业发展规划，重新审核发放了乳制品生产许可证等方面。通过上述措施的实施，我国乳制品行业法律法规和行业政策得到了健全和完善，乳制品市场得到了净化，我国乳制品加工行业将进入下一个规范、健康发展的良性轨道。

（4）科技水平提升促进行业发展

在国家政策支持下，我国近年在水奶牛品种改良、机械化挤奶技术、水奶牛单产水平、奶业一体化建设、鼓励和扶持奶业发展的优惠政策应用等方面取得了巨大成就并积累了丰富经验。水奶牛养殖行业不断扩大规模化养殖，水奶牛单产水平不断提高。

2、不利因素

随着乳制品生产商对奶源的品质和稳定性追求不断，企业需要更多的资金投资于包括上游牧场资源在内的全产业链体系内，企业需要投资更多先进的生产设备，完善高素质研发人才和质量监察人才队伍，以保证产品质量、符合监管要求。这对企业资金使用将造成一定的压力。

七、竞争格局

水牛乳制品属于乳制品的一个分支，广西是水牛乳制品企业主要聚集的地区，竞争较为激烈。广西区域内，皇氏集团、石埠乳业、壮牛乳业、桂牛乳业等企业均有涉足水牛乳制品，但大部分企业规模偏小。此外，越来越多的水牛乳制品加工企业从事奶水牛的养殖，往产业链上游延伸，实现养殖、生产一体化经营，以增加企业的竞争力。

我国水牛奶重点企业介绍

八、发展趋势

1、产业发展现代化

我国工业新旧动能转换成效明显，工业的产业结构不断优化，工业互联网、物联网、太空互联网等新模式新业态不断涌现。当前水牛乳品企业正加快与物流企业和电商平台对接融合，借助“互联网+”“大数据”等新一代信息技术，进行线上线下推广提高销量，突破目前企业的瓶颈，多维度支撑发展水牛奶产业。随着人工成本越来越高，产品品质要求越来越高，企业逐步加大对基础设施建设的投资力度，提升养殖场的软件和硬件设施的建设，提高奶牛水的养殖水平，积极引进先进的生产设备和技术，提高设备的自动化、智能化程度，进一步完善冷链基础设施设备，确保冷链产品质量安全。

2、加工逐渐向精深化发展

随着居民生活水平的提高，消费者健康意识逐步提升，乳制品市场需求越来越大。企业开始加快充分利用广西特色原料水牛奶，根据市场规律对现有的老产品进行配方改良、工艺优化以及设备改进，开发新产品，丰富了产品种类，弥补了市场空白。在乳制品现有的结构上进一步调整，在升级转型基础上，更注重引入新理念、新技术，以增单产、稳质量、树品牌、扩市场的战略方针，推进乳制品加工向深加工产品延伸，提高水牛乳制品在市场上的知名度。

3、市场细分和产品差异化程度提高

随着我国居民消费水平的提高，对水牛奶产品消费品质和种类的要求不断提高，消费需求也呈现出品质化、个性化、多元化等特点。消费者在追求更高品质、更健康的产品同时，也更加希望能够得到丰富、多元的食品体验，消费结构的变化和升级使得水牛奶企业在产品开发中更加注重差异化。水牛奶企业只有在保留自身特色和优势的基础上，根据市场及自身需要进行科学合理的选择、搭配原料，同时灵敏捕捉不同消费者的需求变化，选择不同场景和细分人群切入，采取灵活的产品创新策略，才能开发出差异化产品，抢占细分市场先机。

4、监管力度逐步加强

产品质量是产品的生命线，是企业活力的保证，水牛奶同牛奶一样，容易在原料乳的保存、产品的加工过程及成品的储存销售中出现质量问题。乳制品生产链条长、涉及环节多，一旦某个环节监管不到位，导致乳制品质量出现异常，就会对消费者健康产生危害。政府、企业高度重视产品质量，逐步完善利用现代物联网等电子信息手段，实现生鲜乳从养殖源头、乳品企业加工到消费者食用的全程追溯管理。制定完善水牛奶安全地方标准，加强“食品生产许可证”“ISO9001质量管理体系”“乳制品HACCP体系”及“乳制品GMP认证”等体系资质的认证，从监管上保障产品质量。